11:00
Рынок чувствует надвигающийся поток избыточных предложений.
Запасы нефти в Китае были усилены за много месяцев до Иранского конфликта, что увеличило их предполагаемый спрос — только представьте, насколько слабее был бы рынок 2025 года без этого временного толчка. Китай целенаправленно увеличил энергетический суверенитет за счёт огромных солнечных и ядерных инвестиций, чтобы дополнить угольную энергетику.
солнечные мощности за последние 5 лет превышают всю мощность американской сети — одна из причин, почему компания может позволить себе более дешёвые ИИ?вычисления.
Большая часть солнечных мощностей теперь обеспечивается аккумуляторами (ESS), чтобы лучше адаптироваться к моделям спроса на электросеть.
Проникновение электромобилей и грузовиков быстро и структурно вытеснило импортируемое ископаемое топливо. Мощности нефтеперерабатывающего завода преувеличены и переориентированы — например, на химикаты и авиационное топливо, что является одной из причин, почему противники ошибались в прогнозах.
Рациональная реакция для жертв потрясений на Ближнем Востоке, импортирующих нефть и газ, — это переориентация цепочек поставок.
Экспортёры нефти и газа из США стали одними из первых победителей. Но в долгосрочной перспективе энергетический суверенитет будет главным приоритетом, поскольку импортёры теперь дважды страдают после перебоев между Украиной/Россией и Ираном/Ормузом.
Это означает максимизацию внутреннего производства нефтегаза и увеличение мощности солнечных и ветровых установок в сочетании с накопителями энергии.
Проникновение электромобилей ускоряется, чему способствует дефицит топлива на заправках, который мы с вами все видим.
Это большое структурное изменение на энергетическом мировом рынке. Лидеры китайских ESS CATL и Sungrow — два главных бенефициара перестройки.
